سپید

⚪️ زراعت؛ صنعت مستعد رشد ⚪️

🔵 طی روزهای گذشته در پی تصویب حذف ارز ۴۲۰۰ تومانی در مجلس، نظر بسیاری از فعالین بازار به صنایعی جلب شد که از این مورد منتفع می‌شوند.

🔵 گروه زراعت و دامپروری و طیور ‌یکی از اصلی‌ترین گروه‌هایی است که از حذف ارز ۴۲۰۰ تومانی و آزادسازی نرخ‌ها سود مناسبی کسب می‌کند. در این پست از زوایای مختلفی به سهم‌های این صنعت نگاهی انداختیم و ارزنده‌ترین‌ها را نیز به لحاظ شاخص P/E فوروارد معرفی کردیم.

گزارش تحلیلی شرکت سپید ماکیان
(سپید)

🔵 تحلیل بنیادی سپید 🔵

🔵 شرکت سپید ماکیان یک مجموعه کامل تولید و پرورش انواع طیور اعم از گوشتی و تخمگذار است، که تمامی بخش‌های تولید مانند کارخانه تولید دان، کشتارگاه و شبکه توزیع مویرگی درون این مجموعه وجود دارد.

🔵 پروژه دان مزارع مادری با توجه به قدیمی بودن کارخانه دان مادری در محل شهر صنعتی رشت از ابتدای سال 1401 شروع به تولید خواهد نمود که جایگزین کارخانه دان قدیمی می‌گردد.

🔵 پروژه کارخانه دان کلاشم برآورد می شود از ابتدای تیر ماه 1401 شروع به بهره برداری نماید که عملا ظرفیت تولیدی این کارخانه تعدیل کننده فشار تولیدات بر روی کارخانجات دان شهر صنعتی و پس ویشه می باشد.

🔵 با توجه به اینکه سود نقدی سال 1400 شرکت نیز در دل قیمت فعلی سهم موجود است بنظر می‌رسد با مد نظر قرار دادن آن و تعدیل نسبت P/E ، نماد از جنبه نسبت P/E در وضعیت نسبتا مناسبی باشد. نمادی که در معاملات روز چهارشنبه هم با ارزش معاملات بیش از 83 میلیارد تومانی بعد از نمادهای سمگا و خودرو بیشترین ارزش را برای خود به ثبت رساند.

🔵 معرفی و تحلیل بنیادی سپید 🔵

🔵 شرکت سپید ماکیان یک مجموعه کامل تولید و پرورش انواع طیور اعم از گوشتی و تخمگذار است، که تمامی بخش‌های تولید مانند کارخانه تولید دان، کشتارگاه و شبکه توزیع مویرگی درون این مجموعه وجود دارد.

🔵 ضریب تبدیل در جهان
بهره‌وری نهایی در صنعت پرورش طیور با ضریب تبدیل نشان داده می‌شود. ضریب تبدیل در واقع به ما می‌گوید که برای تولید هر کیلوگرم مرغ زنده چند کیلوگرم دان مصرف می‌شود. هر چه این عدد کمتر باشد یعنی فرآیند پرورش گوشت بهینه‌تر است. در جدول بالا میانگین ضریب تبدیل در کشورهای مختلف را مشاهده می‌کنید.

🔵 در این پست به محاسبه سود خالص و P/E تحلیلی سپید در سال ۱۴۰۱ پرداختیم.

🔴عرضه اولیه‌های ۱۴۰۰ 🔴

در این پست به تحلیل و بررسی عرضه اولیه‌های سال 1400 خواهیم پرداخت و وضعیت EPS تحلیلی شرکت‌های تولیدی و نیز نسبت P/NAV شرکت‌های سرمایه‌گذاری در میان آن‌ها را بررسی خواهیم کرد.

لازم به ذکر است سود نقدی سال 1400 شرکت‌ها نیز در دل قیمت سهم‌ها وجود دارند که می‌توانند نسبت‌های گزارش‌شده را تا حدودی نیز تعدیل کنند. همچنین میانگین نرخ دلار برای سال 1401 شرکت‌ها 25 هزار تومان در نظر گرفته شده که در صورت تغییرات معنادار می‌تواند شرکت‌ها را به تناسب متاثر کند.

🔵معرفی و تحلیل عرضه اولیه سپید🔵

🔵 شرکت سپید ماکیان یک مجموعه کامل تولید و پرورش انواع طیور اعم از گوشتی و تخمگذار است، که تمامی بخش‌های تولید مانند کارخانه تولید دان، کشتارگاه و شبکه توزیع مویرگی درون این مجموعه وجود دارد.

🔵 در روز چهارشنبه، ۲۳ ام تیر ماه، 150 میلیون و 750 هزار سهم معادل 15 درصد از سهام شرکت "سپید ماکیان" در بورس اوراق بهادار تهران عرضه اولیه می‌شود.

🔴 ضریب تبدیل در جهان
ضریب تبدیل در واقع به ما می‌گوید که برای تولید هر کیلوگرم مرغ زنده چند کیلوگرم دان مصرف می‌شود. هر چه این عدد کمتر باشد یعنی فرآیند پرورش گوشت بهینه‌تر است.


🔵 طبق اعلام وزارت جهاد کشاورزی، تولید گوشت مرغ در سال 98 ، به مقدار 2.500.000 تن گزارش شده که شرکت سپید ماکیان با حجم تولید بیش از 79 هزار تن ، سهم 16/3 % از بازار کل کشور را داشته است. همچنین شرکت تا پايان سال 1399 جمعا به میزان 91 هزار تن گوشت مرغ تولید نموده است.


🔵بر اساس برآورد به عمل آمده از روند سودآوری شرکت سپید ماکیان، در صورت حفظ شرایط موجود می‌توان انتظار رشد قیمت سهم تا حدود 4.000 تومان را داشت.