شخارک

برآورد سود نماد «شخارک»

☆ نکات کلیدی

• شخارک ظرفیت تولید سالانه 600 هزار تن متانول و 280 هزار تن گاز LPG را دارد.

• شرکت 190 میلیون دلار دارایی ارزی دارد که توانایی شناسایی 760 میلیارد تومان سود از این محل را دارد.

• شرکت سالانه 180 میلیارد تومان سود سپرده دریافت می‌کند.

• درصد سود تقسیمی بالا.


☆ ریسک‌ها و پتانسیل‌های شرکت

• افت نرخ دلار نیمایی با رسیدن به توافق و کاهش فروش شرکت.

** در تحلیل، اثر طرح مالیات بر خام فروشی کمیسیون تلفیق مجلس لحاظ شده است و در صورت عدم تصویب آن، شرکت در سال 1401 معاف از مالیات می‌باشد.

◾️پی بر ای ۱۴۰۰ و ۱۴۰۱ سهم برابر 7.6 و 7.6 می‌باشد.
◾️ارزش‌یابی هر سهم شرکت برابر 35,653 ریال می‌باشد..

یک هفته یک صنعت؛ 《متانول》

نکات مهم:

☆ بررسی تاثیر وضع مالیات بر متانول صادراتی

☆ بررسی سود با دلار 26 هزار تومان و متانول 360 دلار.

☆ بررسی سودآوری شرکت‌های #زاگرس #شفن #شخارک

☆ میانگین p/e صنعت برای سال 1401 برابر 7.2 می‌باشد.

🔵 تحلیل حساسیت پتروشیمی ها نسبت به گاز 🔵

🔵 این روزها با پیش آمدن بحث بودجه و تغییرات صورت گرفته در چگونگی محاسبه نرخ سوخت و خوراک پتروشیمی‌ها به بررسی دو گروه متانول سازان و اوره سازان پرداختیم که بیشترین تاثیر از تغییرات نرخ گاز را می‌گیرند.

🔵 طبق مصوبات صورت گرفته، برای محاسبه نرخ خوراک پتروشیمی ها ، سقف 5 هزار تومانی و برای نرخ سوخت نیز 40 درصد نرخ خوراک در نظر گرفته شده است. بدین منظور برای داشتن دیدگاه بهتر به طرح سه سناریو برای محاسبه EPS تحلیلی منتهی به پایان دوره مالی 1401 شرکت‌ها با فرض میانگین دلار 25هزار تومانی خواهیم پرداخت.

🔵 نکته : شیراز در سبد محصولات خود، متانول نیز تولید می‌کند اما با توجه به حجم کم آن نسبت به سایر محصولات، این شرکت را در زمره تولیدکنندگان اوره قرار داده‌ایم.

🔵 پیش‌بینی گزارش‌های 6 ماهه پتروشیمی‌ها 🔵

🔵 در این پست بر اساس اطلاعات موجود در سایت انیگما و تحلیل کارشناسان مجموعه یک هفته پیش از انتهای موعد انتشار گزارش‌های شش ماهه توسط شرکت‌ها، اقدام به پیش‌بینی و ارزیابی گزارش 10 پتروشیمی بزرگ حاضر در بازار کردیم.

🔵 همان‌طور که ملاحظه شد در این جدول نیز برای اوره و متانول سازان بورسی (به غیر از زاگرس) می‌توان رشد چشمگیر و خوبی نسبت به فصل قبلشان متصور بود. حال باید منتظر ماند و دید با آمدن گزارشات 6 ماهه این شرکت‌ها و البته 12 ماهه پتروشیمی پردیس ، تا چه حد پیش‌بینی تحلیل‌گران انیگما با آنها همسو خواهد بود.

🔵 جهت مشاهده برترین گزارش‌های تحلیلی بازار سرمایه وارد کانال تلگرام انیگما شوید.