کپرور

🔴 دلار ۲۵ یا دلار ۳۵ ؟! 🔴

🔵 طی دو روز گذشته در پی اخباری که از مذاکرات وین منتشر شد، بسیاری از موج‌های خوش‌بینی که نسبت به شکل‌گیری توافق ایجاد شده بود از بین رفت.

🔵 بیایید تصور کنیم در بدترین حالت توافق از بین رفته است. در این سناریو بدبینانه احتمالا در کوتاه مدت شاهد رشد چشمگیر نرخ دلار خواهیم بود و قطعا آثار این رشد به مانند سایر رشدهای ارزی در کشور بر سایر بازارهای مالی نیز ملموس خواهد بود.

🔵 در این پست، لیست شرکتهایی را مشاهده می‌کنید که در صورت رشد نرخ دلار تا 35 هزار تومان پایین‌ترین P/E تحلیلی را خواهند داشت.

🔵 امیدواریم زحمات این 11 ماه مذاکره از بین نرود و بتوانیم با شکل‌گیری یک توافق کارآمد در کشور، از فرصت رشد نرخ کامودیتی‌ها جهت بهبود درآمد ارزی کشور استفاده کنیم.

برآورد سود نماد «کپرور»


☆ نکات کلیدی

• تنها محصول تولیدی شرکت کنسانتره زغال‌سنگ می‌باشد که زغال‌سنگ خام مورد نیاز در حدود 95% از بهای تمام شده آن را تشکیل می‌دهد.

• شرکت افزایش سرمایه 300% از محل آورده سهامداران و سود انباشته را در آینده در نظر دارد.

• میانگین تقسیم سود شرکت طی 5 سال گذشته 50% می‌باشد.

• شرکت مالک 55 % زغال‌سنگ طبس احیا سپاهان با ظرفیت اسمی 178،000 تن و 30 % فولاد افزا سپاهان می‌باشد.


☆ ریسک‌های شرکت

• کاهش قیمت جهانی شمش بر روی نرخ فروش محصولات شرکت تاثیر مستقیم می‌گذارد.

• تأمین زغال‌خام مرغوب، به مقدار کافی یکی از چالش‌های اصلی شرکت در تامین مواد اولیه می‌باشد.

◾️پی بر ای 1400 و 1401 سهم برابر 7.6 و 6 می‌باشد.
◾️ارزش‌یابی هر سهم برابر 33،784 ریال می‌باشد.

یک هفته یک صنعت؛ 《زغال‌سنگ》

نکات مهم:

☆ بررسی ارزش‌یابی شرکت‌های #کزغال #کپرور #کطبس #کشرق

☆ میانگین p/e صنعت برابر 7 می‌باشد.

🔵 زغال‌سنگی های جذاب 🔵

✔️ در این پست به تحلیل ارزیابی یکی از گروه های جذاب بازار سرمایه پرداختیم که با وجود تعداد کم نمادهای فعال در آن، فرصت های سرمایه گذاری مناسبی را در دل خود گنجانده است.

✔️ در صنعت استخراج زغال سنگ 4 شرکت در بازار سرمایه فعال هستند. شرکت‌های صنعتی و معدنی شمال شرق شاهرود، زغال سنگ پروده طبس، زغال سنگ نگین طبس و فرآوری زغال سنگ پروده طبس حاضرین این گروه هستند.

✔️ زغال‌سنگ به دو دسته کلی تقسیم میشود:
- زغال سنگ حرارتی
- زغال سنگ کک شو
عموما قیمت زغال سنگ حرارتی کمتر از کک شو است اگرچه که هزینه های استخراج یکسانی دارند.
با وجود این که میزان ذخایر زغال سنگ حرارتی در ایران بیشتر از کک‌شو است اما استخراج زغال سنگ حرارتی چندان صرفه اقتصادی ندارد و تنها به عنوان منبع انرژی در صنایع فولاد و سیمان و یا تولید برق استفاده میشود.
در حالی که زغال‌سنگ کک‌شو عنصر مهم تولید فولاد به روش کوره بلند است.